Пока на отечественном фондовом рынке затишье, мы решили провести технический анализ графиков популярных эмитентов. Как обычно, мы начали с исследования бумаг нефтегазового сектора. Здесь весьма приятными для восприятия нам показались акции «Газпрома» и «ЛУКОЙЛа». На них бы мы выстроили краткосрочную и среднесрочную стратегию игры. Краткосрочные «длинные позиции» по бумагам «Газпрома» можно удерживать, пока они выше 167 рублей с целью 175 рублей; по бумагам «ЛУКОЙЛа», пока они выше 1600 рублей с целью 1680 рублей. Среднесрочная цель по бумагам «Газпрома» 192/193 рубля, по бумагам «ЛУКОЙЛа» 1800 рублей.
На втором месте по привлекательности и наглядности из нефтегазовых бумаг для нас акции «Татнефти» и «Газпром нефти». Бумагами «Татнефти» могут воспользоваться терпеливые спекулянты и погонять их в «боковике» 119– 132 рубля. Акции «Газпром нефти» для среднесрочных инвесторов, на их графике виден красивый восходящий канал с линией сопротивления 145 рублей, но достигнут они его, скорее всего, в своей своеобразной манере – будут долго висеть на одном ценовом уровне, примеряться, а потом ярко выстрелят.
Настоящая находка для экстремалов – это акции российских банков. Здесь сложная фундаментальная действительность отягощена запутанной технической картинкой. На дневных графиках акций «Сбербанка» и ВТБ с 17 сентября 2009 года прорисовываются «симметричные треугольники» – самые коварные фигуры технического анализа. Во многих книгах они описываются как фигуры продолжения движения, но на самом деле для российских бумаг они часто бывают предвестниками жестокого разворота тренда и падения котировок к истоку первой волны «треугольника». Тем не менее, прежде чем котировки начинают стремительно падать, они часто делают ложный пробой линии сопротивления треугольника, причем это движение настолько сильное, что котировки уходят как минимум пику первой волны фигуры.
Если есть желание испытать судьбу – вам пригодятся следующие уровни:
— пик первой волны для акций «Сбербанка» — 63,3 рубля, для акций ВТБ – 0,0601 рубля,
— линия сопротивления «треугольника» для акций «Сбербанка» — 60 рублей, для акций ВТБ – 0,0577 рубля,
— линия поддержки «треугольника» для акций «Сбербанка» — 57,8 рублей, для акций ВТБ – 0,0554 рубля,
— исток (дно) первой волны для акций «Сбербанка» — 46 рублей, для акций ВТБ – 0,047 рубля.
Если верить техническому анализу, сильно должны держаться бумаги «МТС», «Уралкалия», «Северстали» и «РусГидро», если не опустятся ниже пятничных минимумов.
Составив технический анализ индексов и популярных бумаг, мы увидели в них мощный потенциал краткосрочного роста и оценили серьезную возможность роста в среднесрочной перспективе.
Нам не особо понравились для покупки из популярных акций лишь бумаги ГМК «Норильский никель».
С технической точки зрения акции ГМК «Норильский никель» не выглядят, как лакомая добыча для «быков». Они в пятницу пробили линию восходящего тренда от 13 июля 2009 года – 3625 рублей, и пока не желают за нее возвращаться. Вдобавок, тренд на индикаторе «Momentum» направлен резко вниз.
Ближайшая актуальная поддержка для бумаг теперь пролегает на уровне 3200/3150 рублей (линия восходящего тренда от января 2009 года).
График 1. Акции ГМК «Норильский никель» (дневной срез).
Но даже если на российский рынок придет явный позитив, и котировки эмитента предпримут попытку поползти вверх, вряд ли стоит ждать от них рекорды. Скорее всего, они выдохнутся у отметки 3820 рублей, где пролегает на дневном графике линия нисходящего тренда от 23 сентября и скользящая средняя ЕМА100. Так как чтобы достичь этот уровень им придется побороть уже указанную нами отметку 3625 рублей, усиленную тем, что здесь на дневном графике бумаг ГМК «Норильский никель» пролегают скользящие средние ЕМА21 и ЕМА13, а также сопротивление линии коррекции по Фибоначчи 38,2% к падению котировок с мая 2008 года по январь 2009 года, расположенной на уровне 3670 рубля.
Дополнительная преграда на пути акций верхняя граница гэпа от 2 октября 2009 года 3767 рублей.
Обзор подготовлен аналитическим отделом ЗАО «ИГ «ВЕЛЬДЕГА»
