День еще не закончился, но графики многих популярных ценных бумаг выглядят пугающе.
Помимо того, что популярные акции приблизились к мартовским максимумам или стукнулись в линии сопротивления среднесрочных восходящих каналов, сейчас на графиках рисуется модель разворота японского технического анализа «вечерняя звезда».
Мы, конечно, опережаем события, вторая свеча этой модели не завершила формирование, но мы не видим причин для того, чтобы модель сломалась. Завтра, если торги откроются хотя бы с символическим гэпом вниз, — модель найдет подтверждение и приобретет ураганную разворотную силу. Тогда нас будет ждать уже не коррекция, а полноценное нисходящее движение.
Модель не состоится только в том случае, если на графиках отечественных эмитентов нарисуется сегодня «длинный день», то есть если котировки вырастут на 8 – 10%.
В прошлом году подобная модель многократно рисовалась на графике индекса РТС, в частности появление «вечерней звезды» на графике индикатора в январе стало началом обвала котировок на 25%, в феврале на 16%, в ноябре на 60%.
В текущий момент для индекса РТС нет угрозы формирования такой страшной картинки, но «вечерняя звезда» может появиться на дневном графике «Газпрома», «ЛУКОЙЛа», «Сбербанка», «Роснефти». На графиках ВТБ и «Газпром нефти» тоже условно может сформироваться подобная модель, но до её формирования не было яркого «бычьего» тренда, мартовский рост этих акций был обдуман небольшой коррекцией.
В конечном итоге, сопоставляя предпосылки снижения рынка, прописанные западным и японским методами технического анализа, мы делаем вывод, что если сегодня на графиках указанных российских эмитентов не произойдет чудо, и котировки не качнет сильно вверх или хотя бы вниз, а завтра утром будет «медвежий» гэп, — следует закрыть большую часть «длинных» позиций. Мы бы закрыли как минимум 60% среднесрочных и активных позиций.
Если в придачу к «медвежьему» гэпу в пятницу котировки закроют день длинной черной свечой, то и инвесторам следует задуматься о том, чтобы высвободить часть «кеша» на голодный год.
Обзор подготовлен аналитическим отделом ЗАО «ИГ «ВЕЛЬДЕГА»
