Накануне российский фондовый рынок продемонстрировал позитивную динамику и по итогам сессии основные индексы закрылись в плюсе. После нашего закрытия ситуация на внешних площадках незначительно ухудшилась, что может привести к полупроцентному откату вниз на открытии сессии, после чего рынок вновь будет следовать за фьючерсами на индексы США, которые торгуются в нулях. Позитивным техническим сигналом на открытии станет удержание уровня 890 — 900 пунктов по ММВБ. С технической точки зрения, основным коридором по индексу станут 900 — 920 пунктов. При приближении к верхней границе коридора рекомендую сократить позиции по акциям, поскольку технически уровень является мощным сопротивлением, протестировать который индекс пытался уже три раза.
На ход сегодняшней сессии будет влиять макроэкономическая статистика, в частности, данные из Еврозоны и США. Итог торгов во многом определят данные по продажам на вторичном рынке жилья США, которые не балуют инвесторов позитивными результатами. В целом, сессия вновь обещает быть волатильной, поэтому лучшей стратегией по-прежнему является спекулятивная. Мощным сигналом на покупку станет пробитие сопротивления, лежащего на 200-дневной скользящей средней, но ожидание результатов стресс-тестов и отсутствие фундаментальных факторов для роста будут сдерживать участников рынка от покупок.
Основные американские индексы накануне продемонстрировали высоковолатильную сессию и на закрытии ушли вниз, чему во многом способствовала близость основных индексов к мощным уровням сопротивления. Аутсайдерами сессии стали акции банковского сектора на фоне разочаровывающего отчёта Morgan Stanley и заявлений о продолжении кредитного кризиса. Лучше выглядели акции высокотехнологического сектора, которые традиционно завершают период роста на американском рынке, поскольку до этого интересы инвесторов сосредоточены в других отраслях. Подобная динамика также свидетельствует о возможности коррекции. На азиатских площадках царят смешанные настроения, что не даёт чётких сигналов перед открытием сессии.
Акции российского нефтегазового сектора накануне неплохо подросли, несмотря на снижение цен на сырьё. Росту во многом способствовали технические факторы – приближение большинства акций к уровням поддержки, от которых они накануне отскочили. Перед открытием торгов на сырьевом рынке наблюдается негативная динамика, что может оказать давление на бумаги отрасли на открытии сессии. Позитивным сигналом является рост фьючерсных контрактов на акции нефтегазового сектора в ходе вечерней сессии FORTS, где лидером стал контракт на акции «Татнефти», прибавивший 9,17%. АДР на акции российской «нефтянки» также продемонстрировали неплохой рост. С технической точки зрения, неплохо выглядят акции «Газпрома», которые накануне закрылись выше уровня 21-дневной скользящей средней. Ближайшей целью для акций является уровень 142 руб., который бумаги могут протестировать на сегодняшней сессии.
Акции банковского сектора на открытии могут выглядеть хуже, поддавшись негативным настроениям с западных рынков. Ожидание отчётности ВТБ по МСФО за 2008 год и последующая ее публикация приведут к высокой волатильности в бумагах эмитента. С технической точки зрения, коридором для бумаг на сегодняшней сессии может стать диапазон 0.0313 — 0.0325 руб.
Анна Люканова, ГК «АЛОР»
