«Мы повышаем рекомендацию по акциям «Протека» с «Держать» до «Покупать» и одновременно понижаем справедливую стоимость акций на 17 проц с 2,9 долл до 2,4 долл за акцию.
Мы рассматриваем доходность компании на достаточно консервативном уровне. Котировки акций за последний месяц значительно снизились, и мы видим текущие значения весьма привлекательными: «Протек» торгуется на уровне 5,6x по коэффициенту EV/EBITDA для 2011E прогнозного периода и 10,2x по коэффициенту P/E, что предполагает 0-30% дисконт по отрасли, таких как «Фармстандарт», Сельчук Ecza и Celesio. Наши рекомендации основаны на DCF-модели», — Светлана Суханова, UBS
Источник: Прайм-Тасс
