В ходе торгов минувшего вторника российский фондовый рынок продолжил рост, обновив максимумы за последние семь месяцев. Объемы достигли максимальных значений за последние три недели.
Американский фондовый рынок по итогам среды умеренно потерял (S&P 500 -0,35%, 2102 пункта). Продажам способствовала слабость нефтегазового сектора (S&P 500 Energy -1%), выступление главы ФРС на тему возможного повышения ставок в ближайшие месяцы.
На торгах в Азии основные индексы изменяются разнонаправлено. На стороне продавцов выступают опасения относительно ужесточения денежно-кредитной политики ФРС.
Фьючерс на S&P 500 вновь торгуется около 2095 пунктов. Ориентиры для выкупа снижений по-прежнему определяем на отметках 2040-2050, 1990-2000. Следующие цели повышения — 2120, 2150, 2180. Если один из дней закроется ниже 1990 пунктов, далее ждем колебания в рамках боковика 1900-2000 с шансами на повторный выход к 1900.
Фьючерс на нефть сорта Brent упал к $48,5-49, протестировав в предыдущие сессии $50,5-51. Локально ситуация продолжает развиваться в рамках боковика $47-50. Возможный выход вверх рекомендуем продавать около $52. Покупки рекомендуем от $46-47, $42.
Фьючерс на золото достиг $1100-1110. Попытки развернуться вверх возможны от текущих уровней, либо около $1080 с целями $1160, $1180-1190. В негативном сценарии цены закрепятся ниже 1080 с потенциалом развития падения к $1000.
Отечественный фондовый рынок откроет торги четверга, скорее всего, сдержанным снижением котировок, чему будут способствовать упавшие цены на нефть. На текущий момент мы отдаем предпочтение попыткам возобновить рост к следующему ориентиру около 1800 пунктов по индексу ММВБ. Повышение, по нашему мнению, стоит использовать преимущественно для сокращения “длинных” позиций в расчете на будущее возвращение к 1600-1650 пунктам по индексу ММВБ. Локальным признаком изменения соотношения сил в пользу продавцов могло бы стать закрытие дня ниже 1720-1730 пунктов.
По фьючерсу на индекс РТС (RTS-12.15, RIZ5) в ближайшие сессии ждем дальнейшие колебания в рамках боковика 85 000-90 000. Возможный выход вверх рекомендуем продавать от 91 000-92 000, 94 000. Основной поддержкой остается 83 000 пунктов. В случае закрепления ниже 83 000 возрастут шансы на движение к 79 000-80 000, 76 000.
По фьючерсу на доллар-рубль (Si-12.15, SiZ5) локально картину рассматриваем как отработку диапазона 62 000-66 000. Соответственно около 62 000-63 000 рекомендуем спекулятивные покупки. Район 65 000-66 000 стоит использовать для спекулятивных продаж. Если цены закрепятся выше 66 000, далее ждем рост с ориентирами 69 000-70 000, 72 000-73 000.
Внешний фон умеренно негативен. Америка закрылась умеренным снижением. Азия торгуется разнонаправлено.
Итоговые рекомендации:
Инвесторам – “покупки от 1500-1600, 1250-1350 пунктов по индексу ММВБ”;
Спекулянтам – “продажи от 1770-1780, 1800 пунктов, покупки от 1720-1730, 1680-1690 пунктов по индексу ММВБ”.
Управляющий активами Волынский Александр
