Утренний дайджест. У предпоследней черты, – аналитики «ИК БАРРЕЛЬ»

В пятницу на российском фондовом рынке продолжился обвал, начатый днём ранее. Причём если мировые рынки падали по 2-4%, то мы снова, в лучших традициях деревни «Гадюкино», пикировали на 7% по обоим индексам. И лишь со второй половины торгов по акциям пошли покупки, во многом обусловленные закрытием коротких позиций. В результате хотя день и закрылся не так удручающе для покупателей, как четверг, но в целом неделя завершилась для них хуже, чем потенциально могла бы.

Исследуя 2-часовой график индекса ММВБ, видим, что открывшись на умеренно-негативном внешнем фоне с гэпом вниз, котировки продолжили падение. Какое-то время «быки» в своём паническом бегстве пытались цепляться за августовский минимум. Но в обед на фоне новой волны снижения мировых площадок «медведи» поддали жару и уверенно преодолели этот рубеж. И лишь после этого «бурые», посчитав свою задачу выполненной, ослабили хватку и позволили остаткам «бычьего» войска немного отыграть свои позиции назад.
Таким образом, неделя закрылась для покупателей негативно (кстати, сработала конфигурация «медвежья лапа», о которой мы писали 19.09 ☺). Минусом для «быков» является то, что по техническим индикаторам нет дивергенций не только на 2-часовом графике, но и на недельном. К тому же на недельном графике обе кривые MACDа направлены вниз и находятся в отрицательной зоне. А это значит, что с большой вероятностью цены будут ниже. И теперь самое время взглянуть на месячный график, на котором видим, что следующей хорошей поддержкой станет долгосрочный растущий тренд (2), берущий своё начало ещё с 2001 года (1230-1270 пп.). Конечно, данный рубеж преодолевался на обвале 2008 года, но считаем, что сейчас он хотя бы приостановит «медвежью» лавину. При этом в случае отскока (всё же образовалась потенциальная дивергенция на дневном графике) в роли сопротивления выступит преодоленная в пятницу средняя линия (1**) ещё более долгосрочного растущего канала (1-1****), берущего своё начало с 1998 года (~ 1400 п.).
Таким образом, на сегодня в роли ближайшей поддержки выступит район пятничных минимумов, а ключевым рубежом будет тренд (2). Роль ближайшего сопротивления сыграет утреннее окно, а далее – пятничный вечерний максимум (~1350 п.). Основным же «медвежьим» редутом теперь является средняя линия (1**).
Сегодня с утра внешний фон снова играет против «быков». В пятницу рынки США после двух ударных дней падения не стали особо отскакивать (если S&P подрос на 0,6%, то DJIA – всего на 0,3%). Латинская Америка в лице Бразилии также закрылась практически на недельном минимуме. И, главное, сейчас фьючерсы на американские индексы торгуются в отрицательной зоне, Азия также вся «краснеет»: Япония и Индия Гонконг и Корея – по 2,5%, Китай – на 1,5%. Нефть за пятницу подешевела на $1,1 до $104,1 (Brent) и в настоящий момент находится в минусе.
В пятницу мы рекомендовали закрыть короткую позицию и понаблюдать за дальнейшим развитием событий на рынке со стороны. Сегодня рекомендуем наблюдать за рынком и в районе тренда (2) искать момент для покупки.