Утренний дайджест. Краткосрочный перелом созревает, – Андрей Зорин, «ИК БАРРЕЛЬ»

Вчерашний день на российском фондовом рынке снова прошёл под знаком «Медведя». Однако на этот раз продавцы были менее агрессивные, о чём свидетельствовали существенно уменьшившиеся объёмы торгов по обеим площадкам. А некоторые акции (электроэнергетика) и вовсе неплохо подросли – а это говорит о том, что негативные настроения затухают, и как только внешний фон начнёт улучшаться, рост не заставит себя ждать.

Исследуя 2-часовой график индекса ММВБ, видим, что на негативном внешнем фоне котировки открылись с гэпом вниз и стали стремительно терять высоту. Тем не менее, больших объёмов при этом не было, что говорило о том, что «мишки» проводят скорее психологическую атаку. И действительно, хотя цены и преодолели минимум пятницы, но особо ниже падать не стали – неплохой поддержкой выступил район 62%-ной коррекции от роста 26-29 сентября (~1332-1335 пп.), хотя в моменте этот рубеж и прокалывался. Под занавес торгов покупатели предприняли атаку, но она захлебнулась, и в целом день закрылся в существенном минусе.
С технической точки зрения негативом для «быков» является то, что индекс по всем основным временным интервалам по Б.Уильямсу находится в продаже. Тем не менее, не исключаем, что «бычья» контратака 26-29.09 имеет все шансы возобновиться, и тогда она примет форму трёхволнового растущего движения «a-b-c». Соответственно, сейчас может начаться формирование подволны «с». Но для этого покупателям желательно удержать уровень 62%-ной коррекции и вчерашний вечерний минимум (1328,9 п.), которые станут ближайшей поддержкой. Однако сдача их некритична. А вот дневной минимум b (1315,9 п.) отдавать нельзя – в этом случае с большой вероятностью цены уйдут на новый минимум.
Кстати, на 2-часовом графике нет «бычьих» дивергенций, но зато они присутствуют на дневном графике, к тому же на нём хорошо прорисована «заходная» растущая волна «a-b». Так что хотя вчера «быкам» снова «досталось на орехи», однако они могут вспомнить и поговорку «Нас бьют – а мы крепчаем» ☺.
Сегодня с утра внешний фон умеренно-негативный. Накануне рынки США продолжили падение и закрылись в существенном минусе (основные индексы потеряли по 2,5-3%), да и Латинская Америка в лице Бразилии также огорчила покупателей (Bovespa снизилась на 3%). Сейчас фьючерсы на американские индексы подрастают, но Азия «краснеет»: если Япония и Гонконг падают по 1,5%, то Корея валится почти на 5% (правда, она вчера не торговала), и только Индия припадает всего на 0,4% (Китай по-прежнему не работает). Нефть за вчерашний день подешевела на $1 до $101,2 (Brent) и в настоящий момент торгуется в минусе.
Вчера мы рекомендовали прикрыть «шорт» и понаблюдать за рынком со стороны. Сегодня рекомендуем в районе указанных поддержек искать момент для покупки, хотя в случае уверенного преодоления вчерашнего минимума b переоткрывать «шорт».