Вчера на российском фондовом рынке с утра была попытка подрасти. Однако оптимизм быстро сменился продажами, которые продолжались практически до окончания сессии. В итоге индекс ММВБ просел почти на 1%, а РТС за счёт ослабления рубля – на 1,7%. Правда, объёмы торгов при этом были относительно небольшими, что говорило о том, что массовых распродаж пока не было.
Исследуя 2-часовой график индекса ММВБ, видим, что открывшись на тех же уровнях, котировки ещё раз попытались подрасти. Но силы «быков» уже были на исходе, да и у «медведей», засевших в районе средней линии (9*) среднесрочного падающего канала (9-9**), были свои планы, которые они и начали реализовывать, уверенно погнав цены вниз. Правда, на фоне хорошо торгующихся фьючерсов на американские индексы «бурым» пришлось поумерить пыл, в результате чего после полудня темпы падения снизились, и котировкам удалось удержаться на уровне 38%-ной коррекции от роста предыдущих трёх дней. В данном районе снижение остановилось, но поскольку ответный действий «быки» предпринимать не стали, то день закрылся в заметном минусе.
Таким образом, после трёх дней ударного роста на рынке началась коррекция, о большой вероятности которой мы писали предыдущие два дня. При этом вследствие ночного падения американских рынков сегодня «медведи» чувствуют себя ещё лучше и намерены продолжать вчерашнее контрнаступление. Так что сейчас для «быков» главное, чтобы отступление не превратилось в паническое бегство. А для этого ценам надо удержаться на уровне 62%-ной коррекции от роста 14-18 июня (~1300 п.). В этом случае сохраняется сценарий того, что падение этих двух сессий является формированием дневной «заходной» растущей волны «a-b». Если же данный район будет уверенно пройден, то «мишки» устремятся к годовому минимуму (1271 п.). При этом их по-прежнему будет манить район минимумов 2011-2012 гг. (1240-1250 пп.). Так что покупателям надо очень постараться, чтобы разрушить эти планы.
Роль ближайшего сопротивления при этом сыграет утреннее окно и новый среднесрочный падающий тренд. Более сильным редутом «медвежьей» обороны остаётся средняя линия (9*).
Сегодня с утра внешний фон играет за «медведей». Накануне рынки США после сопроводительного заявления ФРС начали резко падать и в итоге просели в среднем по 1,3%, Латинская Америка в лице Бразилии также огорчила своих покупателей (Bovespa упала более чем на 3%). И сейчас фьючерсы на американские индексы торгуются в заметном минусе, Азия вся в «багрово-красных» тонах: Япония, Корея и Индия падают по 2%, Китай – на 1,6%, Гонконг – на 2,6%. Нефть за вчерашний день подешевела на $0,4 до $105,6 (Brent) и в настоящий момент её котировки продолжают терять высоту. Так что с утра «бычкам» придётся принять ушатец холодной воды.
Вчера, поскольку цены находились в районе довольно сильного сопротивления, то мы рекомендовали переоткрывать «шорт». Сегодня рекомендуем удерживать короткую позицию с перезаходом. «Стоп» чуть выше уровня 38%-ной коррекции.
