Явные дисбалансы: необычно низкая внутренняя и историческая волатильность, сравнительно низкий уклон ухмылки волатильности / в сравнении с мировыми индексами/. Сосредоточение открытого интереса на 180000-ном страйке для августа и 190000-м страйке для сентября /обычно цена имеет тенденцию «притягиваться» к таким страйкам/
| Срок | Прогноз направления /дельта риск/ | Сила тренда /возможность продажи голых стреддлов без дельта хеджа, бабочек, кондоров/ | Ухмылка 90-110% для 2-го месяца /Колл-спреды, реверсии, обратные реверсии/ | Относительный уровень волатильности /Возможность покупки веги и гаммы — любая покупка опционов/ | Относительный уровень спреда внутренняя /100%, сентябрь/ -историческая волатильность 60дн. | Временная структура /возможность горизонтальных спредов/ | Вероятность резкого движения базового актива /гамма-риск/ |
| 30 дней | Нейтральный | Нейтральная Сегодня 5.20°% Пред.день 4.59% | Низкий /покупка рекомендована, с непрерывным дельта -хеджем/ | Низкий -1.77% | Плоская, есть возможность роста дальней волатильности | Высокая | |
| 60 дней | Слабый /В пользу позиций/ | Нейтральная | Низкий /рекомендована покупка веги/ | Крайне низкий | Плоская, есть возможность роста дальней волатильности | Высокая |
Источник: Прайм-Тасс
