Дневной комментарий, — Елена Кожухова, компания "АТОН"

К середине торговой сессии среды российские фондовые индексы показывают положительную динамику. К 14:33 индекс ММВБ вырос на 0,55%, а индекс РТС прибавил 1,15%.

Торги на российских биржах сегодня начались с уверенного роста основных индексов, которые, однако, уже к середине торгов сократили отыгранные позиции. Оптимизм с утра был обеспечен вчерашним ралли американских фондовых индексов после того, как ФРС сообщила о своем намерении оставить ключевые процентные ставки на рекордно низком уровне как минимум до середины 2013 года. При этом члены Федрезерва выразили готовность в случае необходимости использовать и другие инструменты поддержки экономики, однако, не дали каких-либо явных намеков на возможность третьей программы количественного смягчения, отметив, что ожидают некоторого замедления темпов роста национальной экономики. Решение о сохранении ставок в диапазоне 0-0,25% в итоге было положительно воспринято рынком, однако, как мы видим уже к середине сегодняшнего дня, оптимизм вполне может носить краткосрочный характер.
На торгах в Европе и Азии сегодня можно наблюдать положительную динамику основных индексов. Однако ралли на открытии постепенно сменяется сдержанно оптимистичными настроениями. Опубликованные сегодня в Европе окончательные данные показали повышение индекса потребительских цен Германии в июле на 0,4% м/м, что совпало с ожиданиями и предварительными оценками и превысило рост июня, составивший 0,1% м/м. Рост в годовом измерении составил 2,4% г/г. Вышедшая в Китае статистика показала увеличение профицита торгового баланса страны в июле до максимального за более чем 2 года значения $31,5 млрд, что произошло благодаря повышению экспорта до рекордной величины.
К 14:33 фьючерсы на основные фондовые индексы США теряют около 0,2%. Цены на нефть и большинство металлов к середине торгов в России пребывают в плюсе. Фьючерсы на нефть марки WTI с поставкой в сентябре растут на 3,61%, торгуясь на уровне $82,54 за баррель. Поддержку стоимость нефти оказывают в том числе вчерашние данные Американского института нефти о падении запасов ресурса за прошлую неделю. Ожидаемый сегодня отчет Министерства энергетики может показать рост нефти запасов на 1,35 млн баррелей.
К середине торгов в России в лидерах роста значатся бумаги Полиметалла (+6,31%) и котировки Автоваза (+6,24%). Лучше рынка также чувствуют себя акции Уралкалия (+5,86%). В лидерах падения пребывают привилегированные акции Ростелекома (-3,66%) и бумаги Мосэнергосбыта (-3,6%). Котировки Лукойла теряют 0,71%.
Акции Уралкалия торгуются выше линий EMA100 и EMA200 дневного графика и сегодня тестируют на прочность линию EMA55, расположенную у отметки 253 руб. Технические индикаторы в целом указывают на ослабление нисходящего тренда, поэтому если бумагам удастся завершить день выше указанного значения, мы вполне можем ожидать продолжения роста. Ближайшим сопротивлением при этом выступит уровень 258 руб.
Котировки Лукойла пытаются устоять выше поддержки 1630 руб, однако, преодоление сопротивления 1700 руб им пока не удается. Показания дневного графика говорят о замедлении темпов нисходящего движения и перепроданности бумаг, что в ближайшее время в случае благоприятного внешнего фона может помочь им продолжить отскок от годовых минимумов. В ином случае можно ожидать продолжения снижения.
К середине торгового дня в России лучше рынка выглядят акции металлургического сектора (MICEX M&M +2,25%). Наиболее слабо выглядят акции электроэнергетического сектора (MICEX PWR -1,44%).
Сегодня в США ожидается:
18:00 — Изменение оптовых запасов (ожид. +1%; пред. +1,8%)
18:30 — Данные Министерства энергетики США о запасах нефти (ожид. +1,35 млн барр.; пред. +950 тыс. барр.)
Индекс ММВБ в ходе первого часа торгов среды пытался укрепить отыгранные вчера в течения дня позиции, однако, остановил повышение вблизи сопротивления 1525 пунктов. Ближе к середине дня, на фоне негативной динамики фьючерсов на американские индексы, ММВБ опустился ниже 1500 пунктов. Ближайшими поддержками для индикатора выступают значения 1480 и 1450 пунктов.
Как мы видим на данный момент, оптимизм от принятого вчера ФРС решения уже сходит на нет, хотя не исключено, что после коррекции к весомому росту вторника американские индексы вновь покажут положительную динамику, уведя за собой и российские индикаторы. Пока же надеяться более чем на краткосрочную положительную динамику на рынках преждевременно — сохранение рекордно низких ставок в США, безусловно, поддержит экономический рост, однако, вряд ли послужит причиной серьёзного оживления экономики.
Аналитик компании «АТОН» Елена Кожухова