«Пятница на российском фондовом рынке ознаменовалась падением. Практически весь день шли продажи по всем наиболее ликвидным акциям, при этом большие объёмы торгов, кроме традиционного Сбербанка <SBER>, наблюдались в Газпроме. В итоге оба индекса потеряли порядка 2,5%, и единственным плюсом для покупателей было то, что объёмы торгов при этом существенно уменьшились – а это говорит о том, что даже учитывая фактор пятницы, массовых распродаж всё же не было. Правда, это не значит, что они не могут случиться сегодня, ведь и Волга, как известно, начинается с небольшого ручейка.
Исследуя 2-часовой график индекса ММВБ, видим, что открывшись с гэпом вниз, котировки частично закрыли утреннее окно, после чего возобновили снижение. Этому способствовал и умеренно-негативный внешний фон в лице торгующихся в отрицательной зоне фьючерсов на американские индексы, а также сползающей нефти. На 2-часовом фрактале на продажу Х /1518,42 п./, «быки» попытались организовать оборону, но день был явно против них: после 4 часов дня резко пошли вниз цены на «черное золото» /за 2 часа они пропадали $2/, а в 16:30 вышла негативная статистика по США /изменение числа занятых в не с/х секторе оказалась намного хуже ожиданий/. На таком фоне падение усилилось, и фрактал Х был уверенно преодолён. Правда, особой агрессии у «медведей» всё же не было, и цены остановились вблизи преодоленного в начале прошлой недели уровня 38%-ной коррекции от августовского падения /1504-1510 пп./.
Таким образом, «быки» за один день существенно сдали свои позиции, набранные «непосильным трудом» в первой половине прошедшей недели. В пятницу мы писали, что рост в понедельник и среду был так велик, что «покупатели могут себе позволить даже отступить на пару процентов». Но «быки», видимо, расслабились больше чем надо, в результате чего неделя закрылась скорее нейтрально. А сегодня на вновь негативном внешнем фоне игрокам на повышение снова придётся держать оборону. Минусом для них является то, что дивергенции по техническим индикаторам подтвердились /в пятницу утром они были потенциальными/, при этом индекс «по 2-м часам» по Б.Уильямсу находится в продаже, к тому же был преодолён растущий тренд по RSI.
В роли ближайшей поддержки на сегодня выступит минимум от 30.08 /~1500 п./, основным же редутом «бычьей» обороны остаётся район, в котором сходятся вершины «треугольника», а также находится незакрытое окно от 29 августа /~1460-1480 пп./. Чуть ниже проходит и ключевой рубеж в лице долгосрочного растущего тренда /3/. Роль ближайшего сопротивления сыграет утреннее окно.
Сегодня с утра внешний фон играет за «медведей». В пятницу рынки США существенно пропадали /основные индексы потеряли по 2,2-2,5%/, Латинская Америка в лице Бразилии также огорчила покупателей /Bovespa упала на 2,7%/. И хотя основное падение заокеанских площадок произошло с утра, и уже было отыграно нашими рынками, но сейчас фьючерсы на американские индексы существенно снижаются. Азия также вся в «густо красном»: Япония и Гонконг падают по 2%, Китай – 1.7%, а Корея и вовсе валится больше 3.5% /только Индия теряет чуть больше 1%/. Нефть за пятницу подешевела на $1,6 до $112,5 /Brent/ и в настоящий момент продолжает терять высоту.
В пятницу, поскольку цены находились в районе сопротивления, то мы рекомендовали удерживать короткую позицию с перезаходом. Сегодня рекомендацию не меняем, «стоп» чуть выше закрытия пятницы».
Источник: Прайм-Тасс
