Утренний дайджест. Определяющий день, – Андрей Зорин, «ИК БАРРЕЛЬ»

Вчерашний день на российском фондовом рынке прошёл без особых изменений: утренний оптимизм сменился фиксацией прибыли, но сильного падения не было, и по результатам торгов индекс ММВБ остался почти на тех же уровнях, а РТС из-за укрепления рубля даже закрылся в плюсе. Однако минусом для покупателей было то, что хотя в целом объёмы торгов уменьшились по сравнению с пятницей, но оставались повышенными в сравнении с торгами предыдущих двух недель. А это говорило о том, что хотя массового исхода из акций не было, но локальные распродажи всё же осуществлялись.

Исследуя 2-часовой график индекса ММВБ, видим, что открывшись на тех же уровнях, котировки после непродолжительной консолидации продолжили рост пятницы. Но он происходил уже скорее по инерции, причём к полудню нашлось немало желающих зафиксировать прибыль. В результате к обеду цены потеряли всю набранную утром высоту и ушли в отрицательную зону. Но на этом контратака «медведей», изрядно потрёпанных в пятницу, и закончилась. В итоге всю оставшуюся сессию рынок проторговался в узком боковике, закрывшись в лёгком минусе.
Таким образом, рынок подтвердил, что покупателям действительно надо держать ухо востро, так как наряду с оптимистическими настроениями находятся желающие фиксировать прибыль – ведь вчера, хотя рынок в целом практически стоял на месте, но объёмы торгов были существенными. Поэтому сейчас ситуация двоякая – либо вчерашняя проторговка была «бычьей полкой», и тогда рост продолжится с целью в лице кластерной зоны, в которой находится незакрытое окно от 5 августа, а также уровень 62%-ной коррекции от апрельско-октябрьского падения прошлого года (1610-1630 пп.).
Либо если верно наше вчерашнее предположение о пятничной «акульей разводке», то утренний позитив сменится более существенными продажами. В этом случае роль ближайшей поддержки сыграет утреннее потенциальное окно, а далее вчерашний минимум Z (1585,5 п.). Ключевым рубежом «бычьей» обороны будет среднесрочный растущий тренд (8) и образовавшийся вчера дневной фрактал на продажу Y (1536 п.).
Сегодня с утра внешний фон умеренно-позитивный. Накануне рынки США остались практически на тех же уровнях (если индекс DJIA закрылся в «нуле», то S&P500 и NASDAQ Comp. подросли в среднем по 0,1%), но Латинская Америка в лице Бразилии припала более чем на 1%. Сейчас фьючерсы на американские индексы торгуются в плюсе, да и Азия кроме Китая вся «зеленеет»: если Япония подрастает на 0,2%, то Корея и Гонконг – по 0,4%, а Индия – на 1,2%. Но нефть за вчерашний день подешевела на $1,1 до $124,1 (Brent) и в настоящий момент находится в отрицательной зоне.
Вчера мы рекомендовали в районе ближайшей поддержки (~1585 п.) покупать, но в случае уверенного преодоления данного района снова переворачиваться в «шорт». Цены были в данном районе. Сегодня, ввиду вышесказанного, рекомендуем длинную позицию прикрыть, а наиболее рискованным даже искать момент для открытия «шорта».