Не упустить переход хода, — аналитики, «ИК БАРРЕЛЬ»

Вчера с утра на российском фондовом рынке продолжилась коррекция к полуторамесячному росту, начавшемуся на исходе мая. При этом наибольший прессинг испытывали акции электроэнергетики (падение 2-5%), слабее рынка торговался и банковский сектор. Однако к полудню основная волна продавцов схлынула, и по рынку начались аккуратные покупки. В итоге большинству акций удалось отыграть большую часть утренних потерь, и день закрылся в умеренном минусе.

Исследуя 2-часовой график индекса ММВБ, видим, что открывшись с небольшим гэпом вниз, котировки продолжили падение, начатое неделю назад. При этом ближайшая поддержка в лице минимума предыдущего дня, а также уровень «большой» 38%-ной коррекции от падения с середины марта были пройдены «медведями» достаточно быстро. Однако, как и ожидалось, на среднесрочном растущем тренде (5) «быки» дали бой и удержали этот рубеж. После полудня от него даже начался рост, но без особого энтузиазма со стороны покупателей, и в итоге закрытие произошло в умеренном минусе.
Таким образом, «контролируемый выдох», о котором мы писали вчера, «быкам» удался – хотя они и продолжили отступать, но стройными рядами и в конечном итоге удержались на ключевой поддержке. А это значит, что у них сохранилась возможность сделать полноценный вдох и возобновить полуторамесячное наступление с целью вернуться на 3,5-летний растущий тренд (4), который, напомним, был ими потерян в мае этого года. Соответственно, данный рубеж остаётся основным сопротивлением, здесь же находится и уровень 50%-ной коррекции от падения с середины марта, а также максимум «b» (1430-1440 пп.). Ближайшим же станет вечерний максимум среды (1406,4 п.) и далее – незакрытое окно этого же дня (~1420 п.).
С другой стороны, и «мишки» постараются не превратиться снова в мирных «коал» и продолжить недельную контратаку, скинув «быков» с тренда (5), который наряду с минимумом «с» (1379 п.) остаётся ключевой поддержкой. Чуть ниже находится и уровень 38%-ной коррекции от роста с 24 мая (~1375 п.). Напомним, что основной «бычьей» цитаделью является дневной фрактал на продажу Х (1325,7 п.), но он по-прежнему находится довольно низко от текущих цен, так что предполагаем, что будет сформирован новый более высокий сигнал.
Сегодня с утра внешний фон умеренно-позитивный. Хотя рынки США вчера и припали (в среднем по 0,5%), но всё падение происходило с утра, так что мы его полностью отыграли. Сейчас же фьючерсы на американские индексы торгуются в небольшом плюсе, Азия вся «зеленеет» в пределах 0,5% (но Корея растёт более 1,5%). Нефть за вчерашний день не изменилась в цене ($100,7 по Brent), а сейчас чуть припадает.
Сегодня заключительный день торговой недели, и пока она закрывается нейтрально для покупателей. Соответственно, задачей-минимум у «быков» является удержаться на растущем тренде (5), ну а по возможности – побольше отыграть от потерь предыдущих дней.
Вчера мы рекомендовали удерживать «шорт» с целью снижения в лице тренда (5), где переворачиваться в «лонг». Сегодня рекомендуем играть от покупки с возможным перезаходом и «стопом» чуть ниже тренда (5). Хотя в случае уверенного преодоления 
данного рубежа переворачиваться в «шорт», но помнить, что сегодня окончание недели.